本文所说的“支付结算清算”是指银行和第三方支付领域，即电子支付。 首先我们确认一下数字货币官方的说法。 数字货币是法定货币，是“具有价值特征的数字支付工具”。 数字货币是央行资产负债表中的负债，即M0。 那么，我们从M0开始，看看数字货币的支付、结算、清算会是什么样子？

1、数字货币支付

目前电子支付行为的分类分为两大类，一类是转账，另一类是收款。 这两种行为都存在一个或多个中心化机构。 收货根据供需双方的订单进行付款处理。 转让是转让方的定制订单。 转账是由账户持有人发起的付款。 经常转移由集中机构处理，分为单边确认和双边确认两种类型。 单方确认是目前银行账户之间转账的常见形式，收款人不能拒绝接收付款。 双边确认是指付款人转出后，等待收款人确认。 例如，在微信的转账服务中，如果收款人超过24小时未确认付款，则会退回到付款人账户。 但如果是M0，实际上只有一种支付处理，就是代收代付，找零是代收代付之间的衍生行为。 M0的所有权是通过持有来确定的。 例如，你借给朋友1万元现金。 当朋友收到这元现金时，他就获得了所有权。 你不能通过债务证明所有权，就认为这1万元的所有权是你的，因为债务和现金的所有权是两个东西。 数字货币是M0。 如果按照这个逻辑，数字货币只有收支，而电子支付中没有转账和收支？ 但实际上，数字货币有两种形式：转账和收据。 数字货币的表现形式是“加密串”，与M0、现金的传统表现形式完全不同。 现金的支付行为仅为收付。 虽然发行是中心化的，但没有中心化的机构来处理收付。 数字货币是“加密字符串”，可以在没有中心化组织的情况下或由中心化组织进行处理。

央行相关人士曾表示，数字货币支持主动（供电）环境下的双离线（无网络）支付。 这与现金的收付行为一致，即付款人和付款人无需依赖任何中心化机构即可处理转账。 或收到后付款。 那么，是不是可以说数字货币不存在获取订单的行为呢？ 虽然数字货币遵循现金的支付形式，但由于其表现形式的不同，数字货币不仅可以像现金一样收款和支付，还可以像电子支付一样转账和收款。 但这种转账和收款订单与电子支付呈现的转账和收据不同。 数字货币的转账不限于银行账户或离不开电子支付的支付账户。 数字货币从设计之初就考虑了与银行账户或支付账户的松耦合、弱关联，即“包括但不限于”，从而像现金一样，实现点对点的分布式支付。 除了依赖电力、设备或介质之外，它在接受环境中不依赖中心节点，自然不会出现中心节点被攻击、并发受限等中心化问题。 由于数字货币的数字化特性，数字货币票据具有与现金不同的特性。 有两种互动方式收取现金。 一是人与人的交互，也就是我们常见的“现金和现金”，二是人机交互。 交互，各种专业设备收现金找零，常见的有ATM机和自动售货机。

数字货币收单设备更像是电子收银机。 然而，这种电子收银机可以由收单机构或普通企业安装。 也是“包括但不限于”。 商家还可以建立自己的数字收银机。 钱收银机。 账户端的其他公司和收单方“包括但不限于银行和支付机构”，给了一些科技公司无限的想象空间。 更令人信服的是，最早参与数字货币试点的七家企业中，除了四大银行之外，还有三大运营商等非金融企业。 数字货币“加密串”的转移必须通过技术处理来完成。 如果普通企业还可以处理现金，那么数字货币就必须借助主动环境下的人机交互来完成，所以无论是线下收银机，还是线上收银，都需要技术的加持才能完成。建造的。

2. 数字货币结算

如果一定要用现金支付来讨论结算，那么现金就是支付与结算的结合，支付就是结算。 在电子支付中，支付和结算是两个交易。 即使是一笔一笔实时结算，支付结算的完成效率仍然是一样的。 因此，不存在所谓的现金支付结算。 由于现金支付无法结算，因此必须有电子支付结算。 有数学货币支付结算吗？ 数字货币的表现形式是“加密串”，是现金的数字形式。 应该和现金一样。 付款即结算。 付款传输“加密字符串”。 结算完成所有权确认。 否则，付款将无效。 完成。

电子支付是依赖账户的资金转账。 账户是确认资金归属的主体。 我们没有办法证明另一个账户里的资金是属于我们的。 资金的所有权只能通过法律裁决来改变。 确认正确。 “加密字符串”归您所有，账户包括但不限于银行账户和支付账户。 例如，我们使用运营商的数字货币钱包作为数字货币收单结算账户，使用科技公司提供的数字货币收银机。 在此过程中，没有任何银行或支付机构参与。 请告诉我有关付款和结算的信息。 这是通过哪个中心化组织完成的？ 我认为这个过程中没有中心化的组织。 数字货币账户和收单机构都是分布式的。 账户和收单机构可以是非金融公司的服务。 账户相当于我们日常使用的钱包，可以用牛皮制作。 ，也可以是塑料制品。 收银台或收银台就是我们常见的收银机，用于存放和清点现金。 钱包和收银机的制造商不一定是银行或支付机构。

我们也说了“包括但不限于”。 如果是银行或支付机构提供的钱包和收单服务，是否有结算环节？ 目前，该银行的收单机构可能仍存在结算环节。 银行为商户提供数字货币收单器，为商户开设数字货币账户，用户持有数字货币购买商品并支付，银行接收“加密串”。 并将其结算到商户的数字货币账户中。 看似结算环节依然存在，但实际上还处于试点阶段。 为了控制试点的范围和场景，试点银行可能会实施中心节点控制，类似于试点银行为商户收款。 然后再结算给商家。 该结算链接是创建的，并非数字货币支付的必要链接。 也有可能试点银行并没有创建这个结算环节，用户的数字货币直接转入商户的数字货币账户。 在这个过程中，试点银行只扮演了钱包或账户服务的角色，并不是电子支付的中心化者。 机制。 我们用上面两章来解释我的最后一个观点，那就是数字货币有支付但没有结算。 如果有结算环节，则是银行和支付机构自己设立的，因为现金只能收付，支付就是结算。

3. 数字货币清算

如果说数字货币的支付结算很容易给我们带来麻烦，那么数字货币的清算就很容易让我们理解了。 我先解释一下我的观点，就是数字货币没有清算，原因就是现金没有清算。 数字货币的表现形式是“加密串”，账户不限于银行和支付机构。 没有传统的账户和卡BIN。 没有账户和卡BIN，里面自然就没有卡组织，因为属性是现金，自然就没有清算机构。 您可能会问，如果工行和农行用户使用各自的钱包完成数字货币支付，这种跨机构收单如果没有清算，如何完成结算？ 那么我想问，不同用户持有工商银行、农业银行提取的现金进行支付时，为什么商户还要依赖清算机构来接收现金呢？ 我们要彻底脱离电子支付中“支付、结算、清算”的固有思维，把“加密串”理解为我们持有的现金，用现金的支付特性和流程来比较“支付、结算、清算”。电子支付中的清算”。 “清算”，是为了理解数字货币支付没有清算的事实。

在电子支付环节，遇到跨机构的情况，一般是先支付，再结算，最后结算，最后对账。 当然，付款是第一，结算是第二，清算是最后，对账是最后。 这种情况都是因为电子支付依赖账户。 我曾在《支付革命》中说过，电子支付“没有账户，就没有支付”。 由于银行或支付账户的垂直发行特性，无法进行支付结算和清算。 一致性，有先后顺序，我举个最简单的例子，工行和农行用户之间转账，涉及到的账户是工行和农行用户各自的账户，工行和农行各自的账户被清算人为中国工商银行、农业银行，在中国人民银行被清算账户开立账户。 以上三点基本说明了我的观点，那就是在数字货币支付中，结算不是必要的环节，清算根本不存在。

数字货币商机

支付、结算、清算服务均属强监管领域，必须获得行政许可，门槛较高。 正因为如此，很多企业都无法进入这个领域。 数字货币放开了银行和支付机构账户之间的关系，也在一定程度上放开了数字货币服务市场。 数字货币相关服务需要通过技术服务来实现，给了无数科技公司机会。 让我给你举一个最简单的例子。 数字货币支付无形，收款人的“唱收”设备或软件服务将成为新的市场需求。 银行账户是金融基础设施，而这个基础设施需要花费大量资金。 正是由于我国银行账户和通信基础设施的完善，以及智能终端普及的社会环境，移动支付兴起。

支付与账户的紧密耦合也引发了账户服务覆盖范围大、中心化服务机构故障导致大规模服务中断等诸多问题。 由于银行账户基础设施昂贵且经济发展相对落后，许多国家的银行账户渗透率不超过40%。 如果没有这个基础设施，移动支付的发展将会非常有限。 让我举一个例子。 中东国家最大的移动支付服务商日交易处理规模为笔，小于我国大多数聚合支付服务商的日交易处理规模。 我用这个例子来说明，如果移动支付的发展只能依靠账户、通讯等昂贵的基础设施，以及智能终端的普及，其实在中国以外的很多国家都是不现实的。 如果在发行数字货币时避开这些基础设施，设施有限，移动支付的发展之路将会更加宽阔。 我国支付服务商可以通过国内实践积累数字货币移动支付服务的技术和经验，不仅在国内分享这个增量市场，而且在国际上拥有无限的想象空间。 这确实是一个难得的低门槛大市场。 用哈耶克的话来说，“金钱是人类发明的最伟大的自由工具之一。

在现有社会中，只有货币才能为穷人提供一系列惊人的选择，而这一范围以前是为富人开放的。”数字货币是自货币发明以来最伟大的自由工具之一。在当今社会，数字货币为无数小企业提供了一系列惊人的选择，这一范围比以前向大公司开放的范围更广。