文/时代财经唐旺凯

作为互联网巨头进入互金行业的标配，支付牌照对于360来说是至关重要的一环。近日，据媒体报道，深圳齐富通获得了《非金融机构支付业务设施技术认证》证书。 该公司是360的子公司。

支付牌照是构建支付场景、链接360金融各项业务的基础。 但由于牌照资源稀缺以及进入市场较晚，360金融在金融业务方面已经落后。 改造技术输出平台能否实现弯道超车？

车牌限制

据了解，深圳齐富通此次申请的支付业务类型为“互联网支付和手机支付”。 易观金融分析师王鹏博在接受时代财经采访时表示，获得《非金融机构支付业务设施技术认证》是申请支付牌照的前提条件。 只能说是向申请支付牌照迈出了半步。

“现阶段，第三方支付行业整顿的监管行动已接近尾声，效果明显。 我们不排除未来继续发放牌照的可能性。 而像360这样有支付场景和相关业务的标的，就需要获得支付牌照。 可能性就更大了。”王鹏博说。

事实上，360觊觎支付牌照由来已久。 2013年，360以北京齐富通为主体向相关部门申请支付牌照，但未获批准。 2015年，市场曾有传言称360安全支付拟以4.5亿元收购一家支付牌照公司，但一直没有进展。

作为一家布局互金业务的互联网巨头，360在支付牌照方面存在非常明显的短板。 蚂蚁金服、腾讯金融、百度金融（度小满）、京东金融均拥有支付牌照。 而且，凭借场景优势，支付宝和微信支付已经占据移动支付市场90%以上的份额，第三方支付蛋糕被瓜分。

对于天花板可见的支付市场，360为何还要继续申请牌照？ 这或许与其互联网金融业务的布局有关。

2016年底，360金融集团正式从360集团独立出来，开始涉足互助金融业务。 据悉，目前360金融的布局主要包括三大板块。 贷款服务类360借条、理财平台类你的财富、导流贷款导航。 此外，360保险、360淘金、360股票等业务占比较小。

虽然业务类型比较丰富，但在牌照方面存在明显弱点。 360金融目前只有两个牌照：网络小贷和保险经纪。 此外，还参股消费金融公司金商消费金融。 但银行、基金、证券等高价值牌照仍是空白，甚至连支付牌照都还没有拿到。

王鹏博认为，支付牌照对于360集团来说首先至关重要。 如果能够在其众多的软件业务中建立支付渠道，将会带来可观的收入。 其次，金融服务也需要支付牌照的支持。 除了降低运营成本外，未来还可以依托支付账户体系构建更丰富的金融场景。

追赶之路

360金融背靠360集团，在流量和用户方面拥有突出的资源优势。 易观千帆数据显示，360手机卫士月活跃用户超过1.4亿，360手机助手月活跃用户超过9400万，360清理大师月活跃用户超过7121万，360浏览器月活跃用户超过5000万每月活跃用户。

但庞大的用户群对金融服务的帮助仍需市场的验证。

苏宁金融研究院高级研究员石大龙在接受时代财经采访时表示，360集团的品牌效应可以为其金融业务树立安全金融的象征； 另一方面，360的流量非常充足，可以为其提供较低的获客成本。 。

“不过，尽管有流量优势，但如果没有电商、社交场景等消费场景，如何有效地将安全用户转化为金融用户，也是一个难以突破的障碍。因此，我们不太看好360的目前的金融业务。” 石大龙说道。

事实上，无论是牌照资源还是业务量，“后来者”360金融已经远远落后于第一梯队。

360金融董事长刘伟此前在接受媒体采访时也坦言，“牌照是一个资本问题，对于我们作为一家初创公司来说，并不是一个紧迫的问题。没有那么多资本，我们会专注服务金融机构。”

在定位科技公司、输出金融科技服务方面，360金融已经有所行动。 2017年，360集团与工商银行在北京签署全面业务合作协议。 同年，360金融与民生银行达成合作，为金融机构提供风控和反欺诈技术，同时为其信贷业务提供分流服务。

360金融能否通过技术输出实现赶超？ 石大龙认为，当前，整个金融行业都处于严格监管之下。 没有牌照，360金融的投资理财、个人现金贷等业务受到很大限制。 一种可行的做法是利用自身的技术实力，向外界输出各类金融服务解决方案，同时进一步寻求获得金融牌照。