——以中国银行为例

刘欣怡 林新元 刘玉瑞 唐晓峰 中国农业大学烟台研究院

摘要：第三方支付平台的发展改变了我国支付行业的市场格局，移动支付、网络支付占据了我国支付行业的主要市场份额。随着近年来的快速发展，第三方支付不仅提供了支付渠道，还进一步拓展了其业务范围，如投资理财、网络信贷等，对传统商业银行的业务发展产生了巨大的冲击。本文将研究第三方支付的发展现状，并以中国银行为例，研究其对商业银行在客户资源、业务资源等方面的影响，以及中国银行的短期和长期发展战略。

关键词：第三方支付；商业银行；中国银行

一、第三方支付概述

1.第三方支付的概念

第三方支付是独立于电子商务商家和银行之外，为商家和消费者提供支付服务的机构，是具有一定实力和信誉的独立机构，通过互联网促成双方支付交易。第三方支付为客户提供多种类型的服务，包括以中国银联电子支付为代表的金融服务、以支付宝为代表的准金融服务、以财付通为代表的中介服务等。

使用第三方支付快捷、方便、节省成本，客户只需要使用一个软件或浏览一个界面就可以完成支付，不需要花费时间、体力和精力，成本较低。另外，第三方支付具有交易保障功能，网上交易经常存在资金、货物不同步的问题，给商家和消费者带来了顾虑和隐患。第三方支付的介入为商家和消费者提供了安全有效的交易渠道，资金通过信誉良好的第三方平台进行划转，增强了商家和消费者对网上交易的信心。以上两个优势的存在，使得第三方支付的客户资源庞大且具有粘性。在互联网飞速发展的环境下，客户需要这样快捷、方便、值得信赖的支付服务，因此第三方支付拥有一批强大的客户资源。

2.第三方支付的发展

随着我国经济的发展和互联网技术的逐渐成熟，第三方支付在我国得到了快速发展。1999年美团平台的出现标志着第三方支付的诞生。2004年之前，第三方支付处于发展初期，我国有北京首信有限公司和上海环讯电子商务有限公司两家第三方支付公司，规模较小，仅向数十万商户提供服务，影响力有限。2004年阿里巴巴推出支付宝后，我国第三方支付进入快速发展期，支付宝成为我国第三方支付行业的领头羊，占据了我国大部分市场。此外，还出现了财付通、快钱等平台。 2014年，我国第三方支付发展再度出现转折，进入审慎发展期，更加注重第三方支付平台的安全性和运营质量。2020年，支付宝、腾讯金融、银联商务分别以48.44%、33.59%、7.19%的市场份额位居国内前三。几年间，二维码支付取代了大部分纸币支付，二维码名片也加入到收银台。截至目前，第三方支付仍在扩大规模，新冠疫情并未对其造成明显影响，第三方支付发展潜力巨大。

图1 我国第三方支付交易规模

2.第三方支付对传统商业银行的冲击

2016年以前，第三方支付行业监管环境相对宽松，第三方支付作为新生事物，在发展初期面临监管单一、监管层次低、市场准入机制抽象、信息不对称等问题，部分第三方平台试图野蛮生长。随着第三方支付行业的发展，业务量扩大、业务种类增多，很多业务与银行重叠，很快对商业银行造成冲击。但相比较而言，第三方支付平台信息公开透明、流程便捷、收费低廉，为客户提供的服务更优质。第三方支付可以在手机上进行，打破了时间和空间的限制，客户可以更加自由地支付或办理业务，减少出行成本，探索出了新局面、新路径，新模式对商业银行起到了分流作用。此外，第三方平台提供个性化、多元化的服务，如快递、旅游、娱乐、资讯等服务，一站式的综合平台方便了客户的生活。 而商业银行采用的是传统的线下业务办理模式，手续复杂，收费繁多，仅提供金融服务，与客户联系不紧密，对商业银行的客户源产生了动摇。

3.第三方支付对中国银行业务的影响

随着第三方支付的发展，其对中国银行用户转移、业务分流的影响日益显著，对中国银行的经营构成重大威胁。

1.第三方支付对中国银行业务影响的数据分析

净资产收益率能有效反映商业银行整体盈利能力，图2、图3分别给出了中国银行整体盈利能力与第三方支付交易额的变化趋势。

图2 2009年至2015年中国银行净资产收益率

数据来源：中国银行2009年至2015年年报。

图2015年中国第三方互联网支付市场交易规模

数据来源：谢耀华,栾福茂.我国第三方支付现状、风险及管控措施[J].会计月刊,2017(13):41-45。

本文研究第三方支付对交易规模的影响，采用两组数据，以中国银行净资产收益率为因变量，第三方支付交易规模为自变量进行线性回归，结果如下。

首先，利用SPSS计算中国银行第三方支付交易规模与净资产收益率之间的相关系数，并进行拟合优度检验，结果如表1所示。

表1 第三方支付交易规模与中国银行净资产收益率拟合优度检验

模型

R 平方

调整后的 R 平方

标准估计误差

杜宾·沃森

0.690a

0.475

0.370

1.

1.466

a. 预测变量：（常数）、交易规模。

b. 因变量：股本回报率。

决定系数R2衡量的是回归直线与观测数据的拟合程度。表1显示，第三方支付交易规模与中国银行净资产收益率的决定系数为0.475，表明中国银行净资产收益率总变异的47.5%可以用第三方支付交易规模与中国银行净资产收益率之间的线性关系来解释。可以看出，回归方程具有较高的拟合度。

其次利用方差分析对回归模型的线性关系进行显著性检验，利用SPSS对线性关系进行显著性检验的结果如表2所示。

表2 模型的线性关系检验

模型

平方和

自由程度

均方根

意义

返回

6.136

6.136

4.531

0.087亿

剩余的

6.771

1.354

全部的

12.908

a. 因变量：股本回报率。

b. 预测变量：（常数），交易规模。

从表2可以看出，回归平方和为6.136，残差平方和为6.771，总平方和为12.908；回归均方根为6.136，残差均方根为1.354，检验统计量的F值为4.531，其显著性水平为0.087，表明中国银行第三方支付交易规模与净资产收益率之间的线性关系在1%的显著性水平上显著。

最后，进行回归系数检验，检验第三方支付交易规模对中国银行净资产收益率的影响是否显著。利用SPSS对回归系数进行检验，结果如下。

表3 模型参数估计及回归系数检验

模型

非标准化系数

标准化系数

意义

标准误差

测试版

（持续的）

18.530

.701

26.424

.000

交易规模

-2.469E-5

.000

-.690

-2.129

.087

a. 因变量：股本回报率

如表3所示，检验统计量的t值为-2.129，表明第三方支付交易规模在1%的显著水平上对中国银行的净资产收益率存在显著影响。

综上所述，该模型通过了模型拟合优度检验和显著性检验。

以第三方支付交易规模为自变量，用x表示，以中国银行净资产收益率为因变量，用y表示。从以上分析可以看出，因变量y与自变量x之间存在线性关系。从表3可以看出，第三方支付交易规模与中国银行净资产收益率的估计方程为：

y=18.530-2.469E-5x

回归系数β1为18.530，表示第三方支付交易规模为零时，中国银行的平均净资产收益率；

回归系数β2为-2.469E-5，意味着第三方支付交易规模每增加（或减少）1个单位，中国银行的净资产收益率平均减少（或增加）-2.469E-5倍。

在一定程度上表明由于第三方支付的发展，我国银行业务整体经营水平下降，收入水平降低。从理论上分析，第三方支付对商业银行的影响可以概括为第三方支付导致我国银行客户资源的流失和第三方支付对我国银行业务的分流效应。下面将对这两个原因进行阐述。

2.第三方支付影响中国银行经营的原因分析

1、第三方支付导致中国银行客户资源流失

第三方支付依托自身产业链优势，利用微信、QQ等平台建立的广泛用户群体，构建了庞大的信息流体系[1]。相比之下，银行仅依靠存贷款业务连接用户，对客户生活的渗透力度较小，处于相对被动的地位。

一方面，第三方支付凭借其手机端即可使用的特点，打破了时间和空间的限制，带来了更加便捷高效的服务，从源头上解决了传统商业银行业务依赖物理网点的问题。另一方面，随着第三方支付产业的拓展和延伸，其产品和服务越来越贴合广大客户的需求和生活，客户粘性进一步增强，与中国银行部分业务形成替代关系，中国银行客户面临被分流的趋势。网络化业务发展的核心问题在于客户的信任度，随着第三方支付保障机制的逐步完善，用户的信任问题得到改善。 随着第三方支付依托互联网天然的便利性，网上交易量逐渐增多，用户与中国银行的对接流程也发生改变：由客户直接与中国银行交换信息资源，转变为中国银行依托第三方支付平台对接客户，第三方支付抢占了大量的客户资源。

2.第三方支付对我国银行业务的分流效应

（一）支付结算服务

支付结算业务是银行中间业务的核心部分，是我国银行盈利的重要渠道之一。第三方支付依靠自身平台建立起来的庞大用户基础，降低了单位运营成本，实现了规模经济，以较低的价格提供转账结算功能，如交水电费、当面付款、提供电子发票等，利用互联网的优势简化了支付流程，只需绑定银行卡、输入初始密码，几乎在任何有互联网连接的地方就可以完成交易。这给银行的支付结算业务造成了巨大的压力[2]，逐渐被边缘化。

（2）存贷款业务和金融销售业务

存款业务是中国银行最基础的业务，也是银行资金的重要来源之一，是其生存和发展的基础。整体来看，虽然第三方支付的资金流向受银行监管，部分资金会回流至银行体系[3]，但随着微信钱包、余额宝、QQ钱包等的存在，在提供便捷支付渠道的同时，甚至通过资金向用户提供更高的利息，在一定程度上削弱了商业银行吸收存款的能力[4]。以余额宝为例，2020年11月21日，根据蚂蚁金服公布的运营数据，余额宝总规模达1.93万亿元，用户数突破2亿。中国银行存理财销售业务受到较大冲击。在贷款方面，与中国银行相比，第三方支付平台的贷款对象更集中在小企业上。 互联网贷款的特点比较符合小企业贷款金额小、贷款期限短、贷款频率高的特点，这一市场单位利润较低但总量较大，对中行贷款业务冲击还是比较大的。

四、中国银行经营策略分析

第三方支付便捷、快捷、兼容性强等优势确实对商业银行业务产生了冲击。面对第三方支付机构的冲击，商业银行一方面要把握当前形势，平衡竞争与合作，发挥自身优势，战略应对第三方支付业务发展；另一方面要着眼长远，开放互联互通，顺应数字化驱动趋势，对“数字化转型”和“数字货币”做好长远规划[5]。

（一）近期应对措施：平衡竞争与合作，采取积极措施

1、加强与第三方支付平台合作，推动智能化转型

加强与第三方支付平台合作，推进中行云银行建设，实施智能化、数据化渠道转型战略，加快建设功能齐全的线上服务APP。不仅实现便捷的线上移动支付，还加速轻量化的虚实结合的线上门店转型战略，借助电子设备和人工智能，为用户提供更加方便快捷的业务体验，减少实体网点的占用，优化人员配置，降低运营成本。同时，学习第三方支付平台的场景建设模式，满足客户多样化需求。完善目前已开发的跨境、教育、体育等场景建设，努力创新新场景，综合利用一线营销人员数据和行业成功经验，根据市场完善程度和客户结构特点，加强区域场景建设，提高市场响应能力和判断能力，主动引导客户需求，优化客户体验，增加黏度。

2. 充分发挥自身优势，构建严密的风险防范体系

移动支付和互联网金融领域的服务模式和产品创新对整个社会影响巨大，如果管理不好或者风险事件处理不当，就会引发系统性、区域性的金融风险，因此构建严密的风险防控体系十分重要。相比之下，商业银行作为历史悠久、广受信赖的金融机构，积累了稳定可靠的品牌信用。优秀的品牌信用保障了一大批稳定的客户群体和庞大的客户基础，不仅在数据采集分析方面有着深厚的积累，而且在信息存储和保护方面有着完善的机制。商业银行拥有稳定可靠的品牌信用、严密的风险防范体系和丰富的风险管理经验，可以充分发挥自身优势，打造更安全、更专业、更值得信赖的第三方支付平台。

（二）中长期对策：开放互联互通、延伸提升

1.增强创新能力，加强“智库”建设，注重人才培养

加强“智库”建设，培育创新人才意义重大。商业银行在业务经营中具备较强的竞争力和专业性，有能力快速弥补产品短板，充分发挥人才优势和创新力量，抢占移动支付和数字化市场，实现创新赶超。同时，商业银行可充分利用境内外、线上线下、自助网点等完善的多渠道优势，将各种服务形态有机结合，创新出轻资产新兴互联网行业难以实现的全方位、全覆盖的服务模式，展现商业银行的独特优势和强劲竞争力。建议整合总分行优秀人才，面向业务、面向领域、面向市场、面向客户，培育一支优秀人才队伍，营造鼓励创新、大胆探索、勇于尝试、勇于失败、宽容失败的精神氛围，充分发挥创新力量，创新产品和服务模式，快速培育领先优势，长期掌握市场发展的主动权。

2.推动数字化理念转型，完善数据驱动顶层设计，培育领先优势

提供精准、实时的决策支持需要充分利用大数据工具。多渠道、全方位的服务模式意味着每一个交互渠道都要向数百万用户、数千名工作人员提供信息和决策支持，这个任务非常庞大，依赖传统模式将是人力、物力的巨大浪费。但大数据可以方便、快速地响应和处理大量信息，智能地为客户提供基础业务服务，为工作人员提供大量信息和数据支持，同时也可以在一定程度上替代人工判断。推动数字化理念转型，完善数据驱动的顶层设计，是传统银行解决传统技术难以突破的问题，提升系统性能和产品智能化的宝贵机遇。银行应加强数据驱动银行的长期布局，采用人工智能、大数据、生物识别等新技术开展技术研究，更全面地掌握客户行为和需求，实现精准营销，有效挖掘大数据的内在价值。

参考：

[1]何延刚.第三方支付给商业银行带来的机遇与挑战[J].西南金融,2012(03):71-73.

[2]孟悦.第三方支付兴起对商业银行的影响及对策研究[J].农村金融研究，2015(01):53-55。

[3]王硕,兰婷.论第三方支付的发展及其对商业银行业务发展的影响[J].南方金融,2012(09):70-73.

[4]张传勇.互联网金融对传统金融体系的冲击及监管对策——以第三方支付为例[J].新金融,2015(10):43-48。

[5]程军,石延欣.第三方支付与贸易融资[J].国际金融,2014(06):17-24.