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介绍：

央行又传消息！2019年1月14日前在央行开立的人民币客户准备金账户将被取消。

微信支付、支付宝等第三方支付机构不做任何事就能赚到利息的时间只剩下一个多月了。

央行多次出手取消客户准备金账户！

近日，部分支付机构收到央行一份紧急文件——《关于支付机构取消人民币客户备付金账户的通知》（银支发[2018]238号，简称“238号文”）。

文件要求，凡能依托银联和中国支付公司清算平台开展收款、支付等相关业务的支付机构，除经批准可保留的账户外，应当于2019年1月14日前注销在备付金银行开立的人民币客户备付金账户。

其实对于市场来说，这份文件的实施并不意外，央行其实已经多次针对第三方支付准备金采取行动！

央行首次采取行动对支付机构备付金集中交存，始于2017年1月，央行发布《关于支付机构客户备付金集中交存实施的通知》，其中规定：

自4月17日起，支付机构应将客户备付金按一定比例存入指定机构的专用存款账户，该账户资金暂不计息，接受央行监管，支付机构不得挪用、占用客户备付金，首笔备付金缴存比例平均为20%左右。

实施8个多月后，央行再次出手，并于去年底决定自2018年起将支付机构客户备付金集中存放比例由20%左右提高到50%左右。

2018年6月，央行再次采取行动，最终决定将所有客户准备金集中交存。

6月29日，央行网站发布关于支付机构全部客户备付金集中交存有关事项的通知，要求自2018年7月9日起，按月逐步提高支付机构客户备付金集中交存比例，2019年1月14日前实现100%集中交存。

事实上，根据今年6月份发布的114号文件，距离央行要求的集中存款期限仅剩一个多月。但据了解，业内相关工作进展并不顺利，甚至有人故意拖延。拖延一天就意味着可以赚一天的利息，因为全部存入后，这部分准备金的收益就断绝了。

面对第三方支付机构的拖延，央行不得不施加更大的压力，这就是我们今天看到的238号文件。

央行一度出手，背后的原因是什么？

首先，什么是支付机构客户准备金？

我们来看一个简单的例子：

比如，消费者在网上购物时，需要预先支付货款，这笔钱会存在支付宝等第三方支付机构的账户里，等商品收到后，支付宝再把钱汇给商户，这笔预付的金额就是所谓的“备用金”。

这实质上就是客户充值之后还未交易的资金，也就是支付机构账户里存放的资金，无数的准备金聚集在一起，就形成了一笔巨大的基金存款，由此产生的利息收入让支付机构赚得盆满钵满。

储备金额太大！而且用途不明！

人民银行最新公布的数据显示，截至今年10月末，非金融机构存款余额9956.91亿元，较9月末增加1200亿元；按照现行75%的准备金缴存比例计算，10月末支付机构客户准备金总规模约1.3万亿元。

据经济观察报报道，上海一家支付机构的副总裁表示，第三方支付备付金的利息收入是支付机构舍不得放弃的一块蛋糕，因此支付机构推行中心化托管的动力很弱。

“支付机构客户备付金及银行结算的利息收入，是按照日均存入资金额度，按照约定的存款方式计算的。这意味着支付机构存入的客户备付金金额越高，银行给的利率就越高。”

上述支付机构人员表示，协议存款的价格区间基本在年化3%左右，最高能达到4%以上。二线支付机构备付金日均存款可达30亿至50亿，意味着一家二线支付机构一年能从银行赚取1亿多的备付金利息，这个数字远高于外界的估计。比如，支付宝、财付通两大支付巨头合计客户备付金约1万亿元，占到全部支付机构总备付金的90%以上。

客户使用第三方支付平台转账时，由于结算周期的时间差，会有一定数额的资金存入准备金账户，这部分资金的利息收入归第三方支付机构所有，但只能用于银行存款和购买基金，不能用于借贷等投资。

一些第三方支付机构利用这些钱撬动金融资产、房地产、股市，赚取利差，比如有的支付机构违规垫资、挪用备付金、购买银行理财产品、参与过桥贷款，甚至投资高风险的证券项目等。

央行此前透露，部分支付机构以自己名义在多家银行开设账户，分散存放客户备付金，平均每家支付机构开设客户备付金账户13个，最多的达70个。

这些违法违规行为不仅危及金融市场安全，刺激资产价格上涨，更不利于央行监管，给整个金融市场和资本市场带来了极大的不确定性。

因此，考虑到金融市场平稳健康发展，央行紧急发文，要求第三方支付机构缴存100%准备金。

100%缴存准备金会带来什么影响？

首先对普通用户影响不大，支付宝、微信支付还能正常使用。但对第三方支付机构来说，不劳而获的时代结束了，影响很大。

支付专业人士表示，对不少支付机构来说，利用备付金赚取利息是重要的利润来源。一般支付机构在银行开设两类账户，一类是备付金专项存款账户，一类是备付金收付账户。虽然监管规定备付金不计息，但在实际操作中，由于用户每笔交易特别是预付卡业务的时间差，存款账户与收付账户之间会存在差额，这部分余额就有可能成为生息资产。余额越高，第三方支付机构的议价能力越强，一般情况下年化收益率会略高于活期存款。

但从大局来看，这无疑是一件好事。

2018年是紧缩财政、防范金融泡沫的一年，尤其是理财平台频频出现破产、潜逃、套现难等事件，损害了投资者的利益，也不利于整个互联网金融行业的健康发展。

通过建立统一的清算系统，可以避免部分金融机构挪用资金造成的还款风险，对于普通百姓来说，可以保障自己的钱不被支付机构挪用。

金融是国家最重要的工具，金融市场的健康稳定发展怎么重视也不为过！

严监管之下，支付机构或将面临一个生死攸关的问题：旧模式已到尽头，但新的合规路线又将通向何方？

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