本报记者 范宏民 北京报道

种种迹象表明，地方资产管理公司（以下简称“地方资产管理公司”）正在加大在个人贷款不良资产处置市场的布局。

近日，河南省资产管理股份有限公司（以下简称“河南省资产管理公司”）发布公告称，经中国人民银行征信中心批准，公司已获准接入河南省征信系统。中国人民银行（以下简称“中国人民银行征信信息系统”）。

据了解，河南资管是第五家获准接入央行征信系统的地方资产管理公司。

《第一财经日报》记者注意到，这5家地方资产管理公司在宣布获准接入央行征信系统时均提到了个人贷款不良资产处置情况。此外，地方资产管理公司近期还采取了围绕个人不良贷款处置构建业务合作生态圈、打造外包催收机构替代库等一系列布局动作。

行业组织预计，到2022年底，商业银行个人贷款不良余额将不低于7500亿元。与其他非银行机构一起，个人不良贷款市场规模预计将达到万亿元。

加快接入央行征信系统

记者了解到，除河南资管外，另外四家获准接入央行征信系统的资管公司分别是广西广投资产管理有限公司（以下简称“广投管”）、广州资产管理有限公司（以下简称“广州资产管理”）、天津滨海正信资产管理有限公司（以下简称“滨海正信资产管理”）、广东粤财资产管理有限公司。广东省资产管理有限公司（以下简称“广东省资产管理公司”）。

其中，粤投管是首家获准接入央行征信系统的地方资产管理公司，审批时间为2021年底。今年2月，广州资管正式获准接入央行征信系统系统;滨海正信资管、广东金金资管今年8月宣布获准接入央行征信系统。

上述获准接入央行征信系统的地方AMC公司内部人士向记者透露，地方AMC机构申请接入央行征信系统的积极性很高。业内有很多机构向他们的公司“学习”，其中也有一些。一些当地的 AMC 机构正在申请过程中。

滨海正信资管相关负责人接受记者采访时表示，“我们的征信系统正在开发中，目前已进行数据上传功能测试，预计能通过人民银行的验收”。中国信用中心将于今年年底或明年初成立。”

记者注意到，对于接入央行征信系统，粤投管曾提到，“2021年初，银保监会正式下发关于开展不良资产转让试点的通知”。贷款，市场主体积极参与，热情高涨。但在AMC招标中，资产包完成后，由于未接入央行征信系统，债务人偿还贷款后，当地AMC无法直接修复债务人的信用。而是协调多个机构之间的处理，极大影响征信效率，也不利于债务人。信用修复。此外，地方资产管理公司无权报告信用报告，无法如实反映债务人的负债情况，影响了不良资产处置的进度。据此，粤投意识到个人信用报告系统建设刻不容缓。”

“AMC收购金融机构个人不良贷款资产后，继续提交信用报告。对于客户来说，实现了信用管理闭环，避免了客户信用管理的空白；对于AMC本身来说，有利于提高信用管理水平。”其主要业务的风险管理、合规管理质量；对于社会效益，有利于改善整体信用环境、信用体系建设，构建和谐社会。”上述滨海正信资管负责人表示。接入央行征信系统，赋能个人贷款不良处置业务。该人士向记者介绍。

不良个人贷款市场逼近万亿

事实上，地方资产管理公司在个人不良贷款资产处置方面的布局也体现在多个​​方面。

例如，11月29日，长沙湘江资产管理有限公司发布个人贷款外包催收机构替代数据库建设招标公告，要求“纳入个人贷款催收机构数据库的机构数量”征收机构不得超过10家。”

10月28日，海德控股（.SZ）公告称，公司全资子公司海德资产管理有限公司及其控股子公司西藏骏峰数字科技有限公司、上海新浪数字科技有限公司近日签订《战略合作协议》。为实现优势互补、合作共赢，三方拟在个人不良贷款资产收购及处置方面建立战略合作关系。

上述滨海正信资管负责人告诉记者，滨海正信资管已经开始重点关注个人不良贷款资产的处置。具体布局包括：制定三年中长期发展规划；集中资金和人力资源成立个人贷款事业部，独立经营个人不良贷款业务；建设大数据处理中心，构建先进的资产评估和数据管理能力等。

公开资料显示，2021年1月，银保监会办公厅下发《关于开展不良贷款转让试点工作的通知》（银保监办函[2021]26号），批准银登中心开展单户企业转让试点。个别批次不良资产转让。

2022年4月15日，银保监会统一信息部部长刘忠瑞在国务院新闻办新闻发布会上表示，银保监会将继续会同有关部门优化不良资产处置安排，拓宽处置渠道，扩大单户企业不良贷款转让。个人不良贷款批量转让试点范围。

兴业银行、滨海正信资管等机构发布的《个人不良贷款批量转让专项研究报告》（以下简称《报告》）显示，根据2017年《中国金融稳定报告》中国人民银行数据显示，2018年末个人不良贷款余额7103亿元，不良率为1.5%，约占商业银行不良贷款余额的25%。年。截至2022年二季度末，商业银行不良贷款余额约为2.95万亿元，不良贷款率为1.67%。按上述个人不良贷款比例计算，到2022年末，商业银行个人不良贷款余额将不低于7500亿元。与其他非银行机构一起，整体非银行机构不良贷款余额将不低于7500亿元。 ——良好的个人贷款市场规模可达万亿规模，潜力巨大。

由于政策规定个人贷款不良贷款转让业务不受地域限制，各地资产管理公司积极参与个人贷款不良贷款批量转让试点。

《报告》显示，2021年1月至2022年三季度末，已通过银登中心成功转让90批个人贷款不良资产包（以下简称“个人贷款包”）。约51亿元，债务总规模约160亿元。地方AMC参与热情较高，已获得约95%的个人贷款包。

高质量处置仍是难题

然而，个人不良贷款处置市场仍处于起步阶段，地方资产管理公司想要在个人不良贷款处置市场分一杯羹并不容易。

接受采访的业内人士认为，个人贷款不良资产处置业务具有管理户数量多、处置周期长、综合管理成本高等特点。 AMC建立完善的个人贷款不良资产处置体系尚需时日。

陕西金融资产管理有限公司齐向辉等人曾撰文表示，“个人贷款不良贷款转让市场的健康运行，不仅需要平台建设、个人破产制度、个人征信体系、司法催收环境等基础设施”制度体系的进一步完善，需要地方AMC及相关业务参与者的不断探索和创新。”

上述滨海正信资管负责人告诉记者，本土AMC在面临巨大市场机遇的同时，也面临诸多挑战。具体表现在多个方面：一是现阶段不良个人贷款转让交易市场化程度不高。首批放开试点银行仅包括6家国有控股银行和12家全国性股份制银行。试点范围有待扩大。这确实是大势所趋；二是资产交易价格普遍较高，市场持续健康发展受到不利影响。三是不良个人贷款转让交易流程标准化程度不高，尚未形成科学的资产价值评估标准，资产交割范围不明确。交付流程不完善；最后，地方资产管理公司收购不良资产后，需要投入大量的人力、物力、技术资源进行运营管理、清收和处置。此外，当前社会信用体系尚不健全，信用惩戒和司法救济资源不足。 AMC如何高质量处置不良资产将成为AMC长期未解决的命题。