近日，有报道称北京银联与京东支付合作推出“京东闪付”，引起一些关注。 有人认为“京东闪付”类似于虚拟银行卡。 《经济日报》记者采访时发现，“京东闪付”并非传闻中的“虚拟银行卡”，而是基于银联“云闪付”以及北京银联与京东支付合作的支付产品。

2015年，银联联合多家银行和国内外知名手机厂商，共同推出移动支付品牌“云闪付”。 例如 Pay、 Pay都是基于“云闪付”。 此次，京东支付成为首家与银联合作的第三方支付机构。 消费者在使用“京东闪付”时，可以在手机上显示类似银行卡的“卡面”，并与 Pay、 Pay等关联的其他银行卡并排呈现。人们误以为是JD Pay。 发行的银行卡。

事实上，这与真正的实体银行卡有本质的区别。 JD Pay是第三方支付机构，不是银行，不能发行银行卡。 沃卡网主编、信用卡市场高级研究员董正表示，银联不向京东发行实体卡，实际支付和扣费主体仍是绑定的银行卡账户。个人。 也就是说，“京东闪付”只是银行卡的一个通道。 用户购物时，费用直接从绑定的银行卡中扣除。

“本质上，京东闪付仍然是银行卡的第三方线下快速支付。” 中国社科院金融研究所所长助理杨涛指出，“京东闪付”是一种“穿透钱包”模式，只是起到了获客、导流的渠道作用，并没有从根本上改变现状。资金来源及实际流向。

所谓穿透钱包模式也是一种更便于监管的模式，可以让银行和监管机构清楚地看到资金流向，更容易防范支付风险和反洗钱。 全球大多数电子钱包都采用这种模式，并有相应的许可证管理。

北京银联总经理助理邱健也强调，这一创新产品并没有像其他电子钱包应用那样切断银行、卡组织、持卡人、商户之间的信息流。 在这种模式下，支付机构及其账户只是渠道，为银行获取客户、引流。 资金仍然“进出银行”，这将增加原有电子银行的渠道流量。 银行的基本状况没有受到影响。 削弱。

目前来看，这种更加开放的“四方模式”也是未来发展的方向。 在此前封闭的“三方模式”下，监管部门无法看到用户完整的支付信息。 然而，通过银联连接收单机构、商户、发卡机构（消费者）的四方模式，监管机构可以控制资金流向。 防范支付风险和反洗钱。

中国人民大学法学院副院长、金融科技与互联网安全研究中心主任杨东表示，第三方支付机构与银联合作，银行实现了对支付账户的“收购”。并在一定程度上通过支付机构的灵活发展能力更好地满足用户需求。